مقايسه عملكرد الگوريتم سياهچاله با مدل ماركويتز در انتخاب پرتفوي بهينه

در مسئله ي بهينه سازي پرتفوي، مدل ماركويتز همچنان رويكرد غالب است اما زماني كه تعداد دارايي-هاي قابل سرمايه گذاري و محدوديت هاي موجود در بازار از حالت تئوري خارج شده و به دنياي واقعي تعميم مي يابد مسئله ي بهينه سازي پرتفوي به راحتي با استفاده از شيوه هاي رياضي و مدل سنتي ماركويتز قابل حل نمي باشد. به همين دليل در اين تحقيق ما با استفاده از هوش مصنوعي و الگوريتم ابتكاري سياهچاله به بهينه سازي پرتفوي پرداخته ايم و نتايج حاصل را با نتايج حاصل از مدل ماركويتز مقايسه كرده ايم تا ببينيم كه آيا روش بهينه سازي پرتفوي الگوريتم سياهچاله بهتر از روش ماركويتز عمل مي كند يا خير. بدين منظور با توجه به اينكه اين پژوهش صرفا مقايسه دو روش مي باشد، تعداد 10 شركت كه به صورت تصادفي از شاخص S P500 انتخاب شده اند را طي يك دوره ي 3 ساله از ابتداي سال 2013 تا انتهاي سال 2015 در نظر گرفته و مرزهاي كاراي حاصل از دو روش را كه با 10 پرتفوي به دست آمده اند، با استفاده از معيار شارپ با هم مقايسه كرده ايم و به اين نتيجه مي رسيم كه الگوريتم سياهچاله در بهينه سازي سبد سهام در مقايسه با روش ماركويتز عملكرد ضعيف تري دارد.