بررسي رابطه اندازه بانك و سرمايه با ريسك سيستمي در بانك هاي پذيرفته شده در بورس اوراق بهادار

On the Relationship between Bank Size and Capital with Systemic Risk in Banks Accepted in the Stock Exchange

بانك ها به واسطه كاركردهـاي مهمـي كـه در نظام مالي دارند از اجزاي مهـم نظـام مـالي هـر كشور محسوب مي شوند. موضوع ريسك سيستمي، موضوعي جديد در ادبيات مالي جهان بوده و بخش عمده اي از مطالعات تجربي را در سال هاي اخير به خود اختصاص داده است. ريسك سيستمي اگر ناديده گرفته شود و يا جهتي معقول و منطبق با قوانين نظارتي نداشته باشد، لوازم و پيامدهاي آن غيرقابل جبران و اصلاح خواهد بود. اين پژوهش با هدف تبيين رابطه اندازه بانك و سرمايه با ريسك سيستمي در بانك هاي پذيرفته شده در بورس اوراق بهادار انجام گرفت. در اين پژوهش ريسك سيستمي بخش بانكي به عنوان مهمترين بخش اقتصاد كشور مورد بررسي قرار گرفته است، واز سنجة دلتا ارزش در معرض خطر شرطي براي محاسبة شدت اثر ريسك سيستمي مورد استفاده قرار گرفته شده است. جامعه آماري اين پژوهش را بانك هاي پذيرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران در دوره زماني 7ساله طي سالهاي 1389 تا 1395 تشكيل داده است. نتايج اين پژوهش نشان مي دهد ريسك سيستمي با اندازه بانك افزايش پيدا مي كند و اين ريسك در بانك با سرمايه بيشتر، كمتر و با سرمايه كمتر، بيشتر مي شود.

Due to the important functions in the financial system, banks are considered as important components of the financial system of each country. The subject of systemic risk is a new subject in the global financial literature and has accounted for most of empirical studies in recent years. If system risk, ignored, or in a way that is reasonable and consistent with regulatory rules, its equipment and its consequences will be irreversible and corrective. This research was conducted to explain the relationship between bank size and capital with systemic risk in banks accepted in the stock exchange. In this research, systemic risk of the banking sector has been considered as the most important part of the country's economy, and ΔCoVaR has been used to calculate the systemic risk severity. The statistical population of this research is the banks accepted in the Tehran Stock Exchange during the 7-year period from 2010 to 2016. The results of this research show that systemic risk increases with the size of the bank, and this risk increases in the bank with more capital, less capital and less capital.