مدلسازي رابطه ميان بهره‌وري، ريسك و سرمايه در سيستم بانكي ايران

Modeling the Relationship between Efficiency, Risk and Capital in the Iranian Banking System

در اين پژوهش ابتدا به محاسبه و برآورد بهره وري كليه‌ي بانك‌هاي پذيرفته شده در بورس اوراق بهادار ايران در بازه زماني بين سال‌هاي 1391 تا 1396 پرداخته ايم. اين برآورد با استفاده از مدل ايگنر و همكارانش (1977) صورت پذيرفته است. سپس با استفاده از مدل سه مرحله‌اي ارائه شده توسط شريوز و داهل(1992)، كي وان و ايزنبرگ(1997) و آلتونباس و همكارانش(2007) با استفاده از روش تحليل مسير معادلات همزمان به بررسي رابطه بين بهره وري، ريسك و سرمايه پرداخته و تأثير مستقيم و غير مستقيم اين متغيرها و ميزان تأثيرگذاري آنها بر يكديگر را محاسبه نموده ايم. نتايج اين بررسي نشان مي‌دهد كه مدل مورد استفاده مناسب بوده و ميان اين سه متغير رابطه‌ي معناداري وجود دارد. داده‌هاي حاصل از اين تحليل، بر اساس ضريب تعيين تعديل شده به دست آمده از مدل تحقيق نشان مي‌دهد كه ميزان تأثيرگذاري بهره‌وري و ريسك بانكي بر سرمايه بيشتر مي‌باشد.

In this study, we first calculate and estimate the efficiency of all banks listed in the Iranian Stock Exchange in the period 2012-2012. This estimation is made using the model of Eegner et al. (1977). Then, using the three-stage model presented by Shrews & Dahl (1992), Kay Van & Eisenberg (1997) and Altonbass et al (2007), using the Simultaneous Equation Path Analysis method to investigate the relationship between productivity, risk and We have capitalized and calculated the direct and indirect impact of these variables and their impact on each other. The results show that the model used is appropriate and there is a significant relationship between these three variables. The data obtained from this analysis, based on the adjusted coefficient of determination obtained from the research model, show that the impact of productivity and banking risk on capital is greater.