بررسي رابطه علي بين رشد اقتصادي، باز بودن تجاري و عمق بخش بانكي: مطالعه موردي كشورهاي گروه D8

Investigating the causal relationship between economic growth, trade openness and the depth of the banking sector: Case study of the D8 Group Countries

دستيابي به رشد اقتصادي نقش مهمي در تعيين قدرت اقتصادي كشورها ايفا مي‌كند. بنابراين شناخت و بررسي عوامل مؤثر بر رشد اقتصادي از اهميت ويژه‌اي برخوردار است. عمق بخش بانكي و باز بودن تجاري از عوامل مهم مؤثر بر رشد اقتصادي هستند. در اين مطالعه براي بررسي مانايي متغيرها از آزمون ريشه واحد ايم_ پسران_ شين استفاده شده است. پس از رد هم انباشتگي بين متغيرها با بكارگيري آزمون پدروني و كائو به منظور بررسي ارتباط علي بين عمق بخش بانكي، باز بودن تجاري و رشد اقتصادي از الگوي عليت گرنجري داده‌هاي پانلي طي دوره 2020-1980 در 8 كشور عضو گروه D8 استفاده شده است. از اين روي براي عمق بخش بانكي از يك شاخص تركيبي حاصل از روش تحليل مولفه اساسي و براي رشد اقتصادي و باز بودن تجاري به ترتيب از دو شاخص توليد ناخالص داخلي و مجموع صادرات و واردات بر حسب درصد توليد ناخالص داخلي استفاده شده است. نتايج وجود رابطه علي يكطرفه از باز بودن تجاري به رشد اقتصادي را تاييد مي‌كند. ديگر نتايج نشان مي‌دهد كه رابطه علي بين رشد اقتصادي و عمق بخش بانكي تاييد نشده؛ همچنين يافته‌ها حاكي از آن است كه بين باز بودن تجاري و عمق بخش بانكي در كشورهاي مورد مطالعه هيچ رابطه علي وجود ندارد.

Achieving economic growth plays an important role in determining countries economic power. Therefore, it is particularly important to recognize and examine the factors that influence economic growth. The depth of the banking sector and trade openness are important factors influencing economic growth. In this study, the unit root test of the IPS was used to examine the significance of the variables. After rejecting of co-integration between variables using Pedroni and Kao test to examine the causal relationship between depth of the banking sector, trade openness and economic growth, the Granger causality model of panel data during the period 1980-2020 in 8 D8 member countries has been used. Therefore, for the depth of the banking sector, a composite index obtained from the Principal Component Analysis method and for economic growth and trade openness, two indexes of GDP and total exports and imports in terms of GDP are used, respectively. The results confirm the existence of a one-way causal relationship from trade openness to economic growth. Other results show that the causal relationship between economic growth and the depth of the banking sector has not been confirmed; The findings also indicate that there is no causal relationship between trade openness and the depth of the banking sector in the countries studied.