ارزش‌گذاري برآورد VaR بر اساس مدل‌هاي خانواده ARCH (مطالعه موضوعي براي بازار اوراق بهادار تهران)

عنوان به زبان ديگر

پديد آورندگان

خياباني، ناصر نويسنده , , ساروقي، مريم نويسنده Saroughi, Maryam

اطلاعات موجودي

فصلنامه سال 1390 شماره 47

رتبه نشريه

علمي پژوهشي

تعداد صفحه

21

از صفحه

53

تا صفحه

73

كليدواژه

برآورد GARCH , آزمون بازخورد , ارزش در معرض ريسك VaR , روش پارامتريك

چكيده فارسي

در اين پژوهش، با استفاده از مدل‌هاي خانواده ARCH و روش شبيه‌سازي دوراني، الگوهاي مناسب برآورد ارزش در معرض ريسك (VaR) را براي داده‌هاي شاخص روزانه بورس اوراق بهادار تهران در دوره 1377-1386 مورد بررسي قرار مي‌دهيم. مقايسه دقت پيش‌بيني الگوهاي انتخابي پس از 1000 بار شبيه‌سازي خارج از نمونه، با استفاده از دو آزمون پوشش شرطي و پوشش غيرشرطي انجام شده است. نتايج نشان مي‌دهد در بين برآوردكنندگان VaR، الگوي GARCH، با توزيع t-student، از توانمندي مناسب‌تري در مقايسه با الگوهاي هم‌خانواده ديگر مانند TGARCH و EGARCH در برآورد ريسك يك روز آينده بورس اوراق بهادار تهران، برخوردار است.

سال انتشار

1390

عنوان نشريه

پژوهش هاي اقتصادي ايران

عنوان نشريه

پژوهش هاي اقتصادي ايران

اطلاعات موجودي

فصلنامه با شماره پیاپی 47 سال 1390

كلمات كليدي

#تست#آزمون###امتحان