تاثير اقلام غيرمترقبه بر محتواي اطلاعاتي سود و هموارسازي سود

Effect of extraordinary items on value relevance of earnings and income smoothing

هدف تحقيق، بررسي نقش اقلام غير مترقبه در محتواي اطلاعاتي سود و تاثير اين اقلام بر هموارسازي سود شركت هاي پذيرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران است. هموارسازي سود به صورت دخالت عمـدي مديريت در كاهش نوسان هاي دوره اي سود تعريف شده است. داده هاي تحقيق با استفاده از نمونه اي شامل 96 شركت پذيرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران، براي دوره-ي زماني هفت ساله ي 1388-1382 به روش تلفيق كل داده ها مورد تجزيه و تحليل قـرار گـرفته اند. بـراي آزمـون فرضيه هاي تحقيق از تحليل رگرسيون حداقل مربعات معمولي، ضريب پراكندگي و ضريب تعيين استفاده شده است. نتايج تحقيق نشان داد هموارسازي سود در شركت هاي مورد مطالعه وجود داشته و براي اين كار از اقلام غيرمترقبه استفاده مي شود. همچنين، نتايج حاكي از اين بوده است كه اقلام غيرمترقبه محتواي اطلاعاتي سود را افزايش نمي دهد.

The purpose of this research is investigation of income smoothing by use of extraordinary items in the context of companies listed in Tehran stock exchange. Income smoothing is intelligent reflect that use by manager for decreasing of periodical Volatility of earnings. In this research, population is 96 firms listed in Tehran stock exchange that are analyzed for the period of 2003-2009 by using of the Pooled Data system and Ordinary Least Square Regressions (OLS) Model. Research has tow hypothesis. The results show that firms of sample use extraordinary items for smoothing of income and extraordinary items do not increasing value relevance of earnings