بررسي توان رقابتي صنعت بانكداري كشورها با استفاده از شاخص هاي لرنر تعديل شده و بون

Investigating Competitive Ability of the Banking Industry by Using Adjustable Lerner & Boon Indicators

بانك‌ ها به‌عنوان كليدي‌ ترين نهاد بازار پول و سرمايه در فرايند توسعه اقتصادي هر كشوري محسوب مي‌شوند و رشد پرشتاب و مداوم اقتصادي يك كشور را بدون توجه به ساختار بازار چنين نهادي غيرممكن است. از همين سو ارزيابي درجه قدرت بازاري سيستم بانكداري از اهميت زيادي برخوردار است. در اين مطالعه ميزان رقابت در نظام بانكي 158 كشور در هر يك از سال‌هاي 1998 تا 2015 برآورد شده است. براي اين منظور از دو شاخص لرنر تعديل‌شده و بون استفاده نموده‌ايم. براي برآورد هزينه نهايي مورد نياز اين شاخص‌ها، از تابع هزينه ترانسلوگ با در نظر گرفتن پيشرفت فناوري به‌عنوان متغير روند استفاده شده است. نتايج حاصل از هر دو شاخص نشان مي‌دهد كه توان بازار از سال 2004 تا سال 2007 كاهش يافته ولي در سال‌هاي 2008 و 2009 رو به افزايش نموده است. اين روند نشان مي‌دهد كه ميزان رقابت بانكي با چرخه كسب‌ و كار مرتبط است. نتايج تجربي همچنين تفاوت‌ هاي مهم بين گروه‌ هاي منطقه‌اي و درآمدي كشورها را نمايان ساخته است: نظام بانكي كشورهاي اروپا و آسيا مركزي از بالاترين توان رقابتي برخوردار بوده‌اند، نظام بانكي در كشورهاي صحراي آفريقا داراي توان رقابتي تقريباً پايداري است در حالي است كه توان رقابتي در كشورهاي اروپا و آسياي مركزي (بر طبق شاخص لرنر تعديل‌شده) و جنوب آسيا (بر طبق شاخص بون) داراي نوسانات بزرگي بوده‌اند.

Banks are considered as the most important institutions of the money and capital market in each country's economic development process, and It is impossible to sustain the rapid growth of a country without regard to the market structure of such an institution. In this regard, the assessment of the degree of market power of the banking system is of great importance. In this study, the competition in the banking system of 158 countries is estimated to be between 1998 and 2015. For this purpose, we have used two Adjustable Lerner & Boon Indicators. In order to estimate the final cost of these indices, the translog cost function has been used with regard to technological progress as a trend variable. The results of both indicators indicate that marketability declined from 2004 to 2007, but increased in 2008 and 2009. This process shows that the level of banking competition is related to the business cycle. The empirical results also highlighted the significant differences between the regional and the income groups of the countries: the banking system of the countries of Europe and Central Asia have the highest competitive capability, the banking system in sub-Saharan Africa has a relatively stable competitive power. However, competitive ability in the countries of Europe and Central Asia (according to the adjusted Lerner index) and South Asia (according to the Boone index) have been fluctuating greatly.